康芝药业：2011年第一季度报告正文 2011-04-26

证券代码：300086 证券简称：康芝药业 公告编号：2011-019

海南康芝药业股份有限公司2011年第一季度季度报告正文

§1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

1.2 公司第一季度财务报告未经会计师事务所审计。

1.3 公司负责人洪江游、主管会计工作负责人刘会良及会计机构负责人(会计主管人员)张志强声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。

§2 公司基本情况

2.1 主要会计数据及财务指标

单位：元

总资产（元） 归属于上市公司股东的所有者权益（或股东权益）（元） 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） 经营活动产生的现金流量净额（元） 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） 营业总收入（元） 归属于上市公司股东的净利润（元） 基本每股收益（元/股） 稀释每股收益（元/股） 加权平均净资产收益率（%） 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 非经常性损益项目 □ 适用 √ 不适用

报告期 ,143,610.82 11,203,025.51 0.06 0.06 0.61% 0.61% 上年同期 56,932,516.15 25,011,556.98 0.17 0.17 9.% 9.% 本报告期末 2,040,163,586.07 1,841,339,571.78 18.41 年初至报告期期末 -78,274,6.01 -0.78 上年度期末 2,020,400,826.78 1,828,606,131.25 18.29 本报告期末比上年度期末增减（%） 0.98% 0.70% 0.66% 比上年同期增减（%） -266.43% -224.83% 本报告期比上年同期增减（%） 12.67% -55.21% -.71% -.71% -9.28% -9.28% 2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表

单位：股

1

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报告期末股东总数（户） 前十名无限售条件流通股股东持股情况 股东名称（全称） 中国建设银行－银华富裕主题股票型证券投资基金 陈丽娟 海南赛通商业有限公司 中国对外经济贸易信托有限公司－招行新股2 黄淑君 金天德 刘瑞华 冯卓凡 浙江东阳商业集团有限公司 王立梅 期末持有无限售条件流通股的数量 906,298 人民币普通股 290,513 人民币普通股 242,200 人民币普通股 200,000 人民币普通股 185,688 人民币普通股 180,000 人民币普通股 148,774 人民币普通股 132,500 人民币普通股 125,000 人民币普通股 110,049 人民币普通股 种类 15,098 2.3 限售股份变动情况表

单位：股

股东名称 海南宏氏投资有限公司 深圳市南海成长创业投资合伙企业（有限合伙） 陈惠贞 深圳市创东方成长投资企业（有限合伙） 洪江游 海南菖蒲医药技术有限公司 冯卓凡 洪江涛 洪丽萍 何子群 杨发展 刘会良 王胜 陈秀明 慧 高洪常 花中桃 张弛 周青华 期初限售股数 58,1,655 本期解除限售股本期增加限售股数 数 0 0 期末限售股数 限售原因 解除限售日期 58,1,655 IPO前发行限售 2013年5月26日 5,172,414 3,219,180 2,586,207 1,939,655 1,810,345 775,862 452,586 226,293 219,828 ,655 ,655 59,483 47,198 45,259 45,259 45,259 25,862 10,345 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 5,172,414 IPO前发行限售 2011年5月26日 3,219,180 IPO前发行限售 2013年5月26日 2,586,207 IPO前发行限售 2011年5月26日 1,939,655 IPO前发行限售 2013年5月26日 1,810,345 IPO前发行限售 2011年5月26日 775,862 IPO前发行限售 2011年5月26日 452,586 IPO前发行限售 2013年5月26日 226,293 IPO前发行限售 2013年5月26日 219,828 IPO前发行限售 2013年5月26日 ,655 IPO前发行限售 2013年5月26日 ,655 IPO前发行限售 2013年5月26日 59,483 IPO前发行限售 2013年5月26日 47,198 IPO前发行限售 2013年5月26日 45,259 IPO前发行限售 2013年5月26日 45,259 IPO前发行限售 2013年5月26日 45,259 IPO前发行限售 2013年5月26日 25,862 IPO前发行限售 2013年5月26日 10,345 IPO前发行限售 2013年5月26日 2

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符麟军 合计 4,500 75,004,500 0 0 0 0 4,500 离任锁定 75,004,500 － 2011年12月27日 － §3 管理层讨论与分析

3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因

√ 适用 □ 不适用

一、资产负债表项目大幅变动情况与原因说明 1.报告期内预付款项较年初增长50.66%，主要是预付购代理药品款及生产设备款增加所致。 2.报告期内其他应收款较年初增加59.48%，主要是支付总代理药品保证金增加所致。 3.报告期内其他流动资产较年初减少100%，主要是到期收回自有资金的银行理财投资所致。 4.报告期内长期待摊费用较年初增加819.74%，主要是公司品牌费用增加所致。 5.报告期内递延所得税资产较年初减少82.81%，主要是调整应纳所得税增加所致。 6.报告期内预收款项较年初减少40.32%，主要是因一季度客户预付货减少所致。 7.报告期内应付职工薪酬较年初减少69.98%，主要是1月份支付了上年度的员工工资及奖金所致。 8.报告期内应交税费较年初减少80.14%，主要是缴纳了去年四季度的税金所致。 9.报告期内少数股东权益较年初增加78.00%，主要是新增一家控股公司合并增加所致。 二、利润表项目大幅变动情况与原因说明 1.报告期内营业成本较上年同期增长78.28%，主要是产品结构变化及代理产品增加所致。 2.报告期内销售费用较上年同期增长75.42%，主要是人工费用增加及合并控股公司费用增加所致。 3.报告期内管理费用较上年同期增长140.57%，主要是人工费用增加及合并控股公司费用增加所致。 4.报告期内财务费用较上年同期减少1596.42%，主要是银行存款利息收入增加所致。 5.报告期内投资收益较上年同期增加395506.85元，主要是使用自有资金进行银行理财投资利息收入增加所致。 6.报告期内营业利润较上年同期减少.32%，主要是销售费用及管理费用增加所致。 7.报告期内营业外支出较上年同期增加347155.13元，主要是代缴费用增加所致。 8.报告期内利润总额较上年同期减少53.09%，主要是销售费用及管理费用增加所致。 9.报告期内所得税费用较上年同期减少44.36%，主要是因利润总额减少所致。 10.报告期内净利润较上年同期减少.92%，主要是销售费用及管理费用增加影响所致。 11.报告期内基本每股收益较上年同期减少.71%，主要是转股后股本扩大一倍及净利润减少所致。 三、现金流量表项目大幅变动情况与原因说明 1.报告期内收到的其他与经营活动有关的现金较上年同期增加80.37%，主要是补贴上市费用及利息收入增加所致。 2.报告期内购买商品、接受劳务支付的现金较上年同期增加1449.98%，主要是支付代理药品款及购材料款增加所致。 3.报告期内支付给职工以及为职工支付的现金较上年同期增加203.59%，主要是员工调薪增加及合并控股公司增加所致。 4.报告期内支付的各项税费较上年同期增加59.93%，主要是缴纳去年四季度税金增加所致。 5.报告期内支付的其他与经营活动有关的现金较上年同期增加2.88%，主要是支付总代理药品保证金增加及其他费用增加所致。 6.报告期内经营活动现金流出小计较上年同期增加536.72%，主要是支付增加过大所致。 7.报告期内经营活动产生的现金流量净额较上年同期减少266.43%，主要是支付增加过大所致。 8.报告期内收回投资所收到的现金较上年同期增加60000000元，主要是到期收回自有资金的银行理财投资所致。 9.报告期内处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金净额较上年同期增加18500元，主要是清理报废固定资产增加所致。 10.报告期内投资活动现金流入小计较上年同期增加60018500元，主要是到期收回自有资金的银行理财投资所致。 11.报告期内购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金较上年同期减少83.16%，主要是新厂在建项目投入减少所致。 3

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12.报告期内投资活动现金流出小计较上年同期减少83.16%，主要是新厂在建项目投入减少所致。 13.报告期内投资活动产生的现金流量净额较上年同期增加263.37%，主要是到期收回自有资金的银行理财投资所致。 14.报告期内吸收投资所收到现金较上年同期增加40236788.27元，主要是控股公司吸收投资增加所致。 15.报告期内取得借款所收到的现金较上年同期减少100.00%，主要是本年没有增加银行借款所致。 16.报告期内筹资活动现金流入小计较上年同期增加168.25%，主要是控股公司吸收投资增加所致。 17.报告期内偿还债务所支付的现金较上年同期减少100.00%，主要是本期无需偿还银行借款所致。 18.报告期内分配股利、利润或尝付利息所支付的现金较上年同期增加414.59%，主要是新合并控股公司支付利息增加所致。 19.报告期内筹资活动现金流出小计较上年同期减少93.04%，主要是本期无需偿还银行借款所致。 20.报告期内筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加520.94%，主要是控股公司吸收投资增加所致。 21.报告期内期初现金及现金等价物余额较上年同期增加1351.33%，主要是控股公司吸收投资增加所致。 22.报告期内期末现金及现金等价物余额较上年同期增加1122.81%，主要是控股公司吸收投资增加所致。 3.2 业务回顾和展望

2011年是公司夯实管理基础，打造国内最具影响力的儿童用药生产企业的关键性一年。公司经营团队根据董事会制订的年度经营计划和经营目标，进一步提高管理效率，重视技术创新，加大产品开发力度；利用公司营销网络的强大优势，加快新产品上市推广步伐，有选择性的丰富公司品种；利用公司现有的资金优势，提高公司资本运作能力，加速资源整合的进程；利用生产基地建成投产的产能优势，积极扩大生产规模，提升公司的综合竞争能力和盈利能力。在此基础上，实现公司收入和利润的持续、稳定增长，实现股东利益最大化。 报告期内，公司主营业务收入14.36万元，去年同期5693.25万元, 比去年同期增加了721.11万元, 增长率为13%。营业利润1342.2万元 ,去年同期2938.18万元, 比去年同期下降了1595.98万元, 下降幅度为%。净利润总额为1127.59万元, 去年同期2501.16万元, 比去年同期下降了1373.57万元, 下降幅度为55%。 净利润下降的主要原因是：1、由于物价指数（CPI）的不断上涨，公司在报告期内对高管除外的其他员工进行了普调工资致使人工成本不断上升；2、由于儿童药生产基地主体工程已投入使用，从1月份开始计提折旧，折旧成本比去年同期增加了近两倍；3、由于上游原材料提价导致材料成本大幅度上涨。 报告期内，公司面临上市以来最大的危机。由于媒体对“尼美舒利”的传闻报道，导致了包括公司在内的全国几十家尼美舒利的原料及制剂生产厂家受到严重的负面影响。公司董事会以及经营团队第一时间成立危机应对小组，全面自查，紧密监测是否存在异常不良反应案例，及时向有关部门做细致的汇报，并召开全体员工大会，通报事件情况。同时，召开代理商视频会议，稳定销售队伍。虽然根据国家药品不良反应监测中心发布的《药品不良反应信息通报》，近十年来在我国没有尼美舒利相关不良反应的信息通报，我司产品瑞芝清上市九年来，也从未收到发生严重不良反应的信息，但是由于受到媒体传闻报道的影响，报告期内，尼美舒利颗粒销售收入同比下降42%。 公司董事会以及经营团队在积极应对本次事件的同时，加快度来林（鞣酸蛋白酵母散）、伊曲康唑分散片、尼美舒利缓释片、乳酸菌素、氨金黄敏颗粒等一系列新产品的推广步伐。报告期内，尽管度来林的电视广告尚未大面积投放，但已经给公司增加营业收入456万元，占主营业务收入的7.11%，并呈快速增长的态势。 与此同时，公司还充分整合自身的营销网络优势以及控股企业北京顺鑫祥云药业有限责任公司的产品优势。祥云药业拥有用于呼吸系统疾病治疗的纯中药制剂小儿清解颗粒、热炎宁颗粒、柴黄清热颗粒、强力枇杷露等产品，该系列产品极具发展潜力与市场价值。通过整合，将扩充公司呼吸系统疾病的产品群。利用公司现有的退热市场领域的终端基础和渠道基础，进一步推动公司在国人信赖的、安全无副作用的中药市场领域快速占领市场，这将显著弥补公司在儿童用药大品类之一的呼吸疾病中成药方面的不足。 在儿童消化系统疾病用药方面，祥云药业的小儿腹泻散将成为公司打造又一个新的利润增长点。针对信赖中成药的消费者，公司将利用祥云药业的小儿腹泻散，建立为儿童腹泻中药健康解决方案。最终通过以一中（小儿腹泻散）一西（度来林--鞣酸蛋白酵母散）为主打产品的资源整合，以获得更多消费者的信赖。 药品营销公司与海南国瑞堂制药有限公司签订其所有产品的全国总代理协议，并将在全国范围内独家经营国瑞堂的所有产品，国瑞堂产品中最耀眼的亮点当属国家一类新药——康瑞欣[注射用头孢他啶/他唑巴坦钠(3:1)]，该药是国家一类新药，为复方抗菌素，全国独家规格。该产品极具发展潜力，有非常广阔的市场空间。 公司通过多渠道、多方位的产品整合，使公司的产品体系更加丰富、完善，为企业的快速发展注入更加强大的动力，不仅可以为企业抢夺更多的市场份额，取得良好的经济效益与社会效益，而且进一步提升了企业核心竞争力，为企业持续快速发展奠定了坚实的基础。 报告期内，尽管公司面临一些困难，遇到阶段性的困境，但是，公司的总体生产经营状况依然保持良好的发展态势。我们坚信，只要坚持董事会的正确领导，认真贯彻执行董事会既定的经营计划和经营目标，充分利用公司庞大的营销网络优势，整合控股公司、子公司的产品优势；同时，利用公司目前的资金优势，在充分调查研究的基础上，加速公司外延式扩张的进程，不断丰富公司的产品线，延伸公司的产业链条。我们完全有理由、有能力、有信心克服眼前的困难，度过暂时的困境，我们致力于打造国内最具影响力的儿童用药生产企业、创立一个备受世人尊敬的医药民族品牌的目标一定能够早日实现！ 4

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§4 重要事项

4.1 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况

√ 适用 □ 不适用

（一）首次公开发行股票前股东所持股份的限售安排和自愿锁定股份的承诺 控股股东海南宏氏投资有限公司(以下简称“宏氏投资”)、实际控制人洪江游承诺自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或委托他人管理其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份。 股东洪江游作为公司董事和高级管理人员承诺，在上述承诺的限售期届满后，其直接或间接所持发行人股份在其本人及关联方任职期间内每年转让的比例不超过其直接或间接所持发行人股份总数的百分之二十五，且离职后半年内不转让其直接或间接所持有的发行人股份。 股东陈惠贞、洪江涛、洪丽萍和慧作为实际控制人的一致行动人承诺自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或委托他人管理其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份。 股东刘会良、高洪常和何子群承诺自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或委托他人管理其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份。 股东洪江涛、洪丽萍、慧作为公司董事承诺，在上述承诺的限售期届满后，其直接或间接所持发行人股份在其本人及关联方任职期间内每年转让的比例不超过其直接或间接所持发行人股份总数的百分之二十五，且离职后半年内不转让其直接或间接所持有的发行人股份。 股东陈惠贞作为公司董事承诺，在上述承诺的限售期届满后，其所持发行人股份在其本人及关联方任职期间内每年转让的比例不超过其所持发行人股份总数的百分之二十五，且离职后半年内不转让所持有的发行人股份。 股东刘会良、高洪常和何子群作为公司监事和高级管理人员承诺，在上述承诺的限售期届满后，其所持发行人股份在其任职期间内每年转让的比例不超过其所持发行人股份总数的百分之二十五，且离职后半年内不转让所持有的发行人股份。 股东南海成长、创东方、海南菖蒲、冯卓凡承诺自发行人股票上市之日起一年内，不转让或委托他人管理其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份。 股东杨发展、王胜、张弛、陈秀明、花中桃和周青华承诺自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或委托他人管理其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购其直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份。 （二）避免同业竞争的承诺 控股股东宏氏投资、实际控制人洪江游关于避免同业竞争分别承诺如下： “在本承诺函签署之日，本人及本人控制的公司均未生产、开发任何与股份公司及其下属子公司生产的产品构成竞争或可能竞争的产品，未直接或间接经营任何与股份公司及下属子公司经营的业务构成竞争或可能构成竞争的业务，也未参与投资任何与股份公司及其下属子公司生产的产品或经营的业务构成竞争或可能构成竞争的其他企业。” “自本承诺函签署之日起，本人及本人控制的公司将不生产、开发任何与股份公司及其下属子公司生产的产品构成竞争或可能构成竞争的产品，不直接或间接经营任何与股份公司及其下属子公司经营的业务构成竞争或可能构成竞争的业务，也不参与投资任何与股份公司及其下属子公司生产的产品或经营的业务构成竞争或可能构成竞争的其他企业。” “自承诺函签署之日起，如本人及本人控制的公司进一步拓展产品和业务范围，本人及本人控制的公司将不与股份公司及其下属子公司拓展后的产品或业务相竞争；若与股份公司及其下属子公司拓展后的产品或业务产生竞争，则本人及本人控制的公司将以停止生产或经营相竞争的业务或产品的方式，或者将相竞争的业务纳入到股份公司经营的方式，或者将相竞争的业务转让给无关联关系的第三方的方式避免同业竞争。” “在本人及本人控制的公司与股份公司存在关联关系期间，本承诺函为有效之承诺。” “如上述承诺被证明是不真实的或未被遵守,本人将向股份公司赔偿一切直接和间接损失，并承担相应的法律责任。” 承诺履行情况：报告期内承诺人恪守承诺，未发生违反承诺的情形。 4.2 募集资金使用情况对照表

√ 适用 □ 不适用

单位：万元

募集资金总额 144,879.77 本季度投入募集资金总额 10,522.85 5

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报告期内变更用途的募集资金总额 累计变更用途的募集资金总额 累计变更用途的募集资金总额比例 0.00 0.00 0.00% 已累计投入募集资金总额 26,227.19 是否已变募集资截至期截至期末承诺投资项目和超募更项金承诺调整后投资本季度投入末累计投资进度资金投向 金额 目(含投资总总额(1) 投入金(%)(3)＝额 额(2) (2)/(1) 部分变更) 承诺投资项目 儿童药生产基地建设项目 营销网络建设项目 药品研发中心建设项目 承诺投资项目小计 超募资金投向 对北京顺鑫祥云药业有限责任公司进行增资 归还银行贷款（如有） 补充流动资金（如有） 超募资金投向小计 合计 否 - - - - 9,2. 9,2. 40,653. 9,2. 9,2. 40,653. 9,2. 9,2. 10,522.85 否 否 否 - 24,525.29 3,025.00 3,838.71 31,3.00 24,525.29 3,025.00 3,838.71 31,3.00 1,217.84 16,625.00 67.79% 4.63% 5.14% - 项目可行项目达到预是否达本季度实性是否发定可使用状到预计现的效益 生重大变态日期 效益 化 2010年09月30日 2011年12月31日 2011年12月31日 - 0.00 是 0.00 是 0.00 是 0.00 - 否 否 否 - 0.00 140.18 40.37 197.37 1,258.21 16,962.55 2011年12月9,2.6100.00% 4 31日 9,2. 26,227.19 - - - - - - 0.00 是 - - 0.00 0.00 - - - - 否 - - - - 未达到计划进度或预计收益的情况和原因不适用 （分具体项目） 项目可行性发生重大不适用 变化的情况说明 适用 本公司募集资金总额为144879.77万元，超募资金为113490.77万元，2010年12月9日，公司第一届超募资金的金额、用途董事会第十七次会议审议通过《关于首次公开发行股票募集资金中其他与主营业务相关的营运资金使，决定使用部分超募资金人民币92,6,400.00元对北京顺鑫祥云药业有限责任公司进及使用进展情况 用计划的议案》行增资，本次增资完成后，公司将持有祥云药业51%的股权，成为其控股股东，2010年12月27日，公司第三次临时股东大会决议通过此方案。截止2011年3月31日，公司对北京祥云药业增资方案已顺利实施。 募集资金投资项目实不适用 施地点变更情况 募集资金投资项目实不适用 施方式调整情况 适用 本公司自有资金预先投入募集资金投资项目合计金额107,906,180.00元，已经中审国际会计师事务所【2010】第01020106 号鉴证；根据《深圳证券交易所上市公司募集资金管理办法》、《深募集资金投资项目先中审国际 鉴字《关于以募集资金置换预先已投入募集资金期投入及置换情况 圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》的有关规定，投资项目的自筹资金的议案》已经董事会、监事会审议通过，董事及保荐机构发表意见同意并发布了编号为：2010-003号公告,以自有资金预先投入募集资金投资项目--儿童药生产基地建设项目投资金额107,906,180.00元，已全额以募集资金置换。 6

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用闲置募集资金暂时不适用 补充流动资金情况 项目实施出现募集资不适用 金结余的金额及原因 尚未使用的募集资金尚未使用的募集资金存放于募集资金专户管理，实行专款专用。 用途及去向 募集资金使用及披露中存在的问题或其他无 情况 4.3 报告期内现金分红的执行情况

√ 适用 □ 不适用

公司2010年度权益分派方案为：以公司现有总股本100,000,000股为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币3元(含税，扣税后，个人、证券投资基金、合格境外机构投资者实际每10股派2.70元现金)；同时，以资本公积金向全体股东每10股转增10股。对于其他非居民企业，我公司未代扣代缴所得税，由纳税人在所得发生地缴纳。分红前本公司总股本为100,000,000股，分红后总股本增至200,000,000股。 以上方案已经 2011 年4 月2 日召开的2010年年度股东大会审议通过。 除权除息日为 2011 年4 月18 日。 4.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损、实现扭亏为盈或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

□ 适用 √ 不适用

4.5 向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况

□ 适用 √ 不适用

向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的涉及金额万元。

4.6 证券投资情况

□ 适用 √ 不适用

4.7 按深交所相关指引规定应披露的报告期日常经营重大合同的情况

□ 适用 √ 不适用

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